ممارسة خيارات الأسهم النقدية

ممارسة خيارات الأسهم ممارسة خيار الأسهم يعني شراء الأسهم المشتركة إيسسيرسكو بسعر المحدد من قبل الخيار (سعر المنحة)، بغض النظر عن سعر ستوكرسكوس في الوقت الذي تمارس الخيار. انظر حول خيارات الأسهم لمزيد من المعلومات. نصيحة: ممارسة خيارات الأسهم الخاصة بك هي معاملة معقدة ومعقدة في بعض الأحيان. الآثار الضريبية يمكن أن تختلف على نطاق واسع نداش تأكد من استشارة مستشار الضرائب قبل ممارسة خيارات الأسهم الخاصة بك. الخيارات عند ممارسة خيارات الأسهم عادة ما يكون لديك العديد من الخيارات عند ممارسة خيارات الأسهم المكتسبة: حافظ على خيارات الأسهم الخاصة بك إذا كنت تعتقد أن سعر السهم سوف يرتفع مع مرور الوقت، يمكنك الاستفادة من الطبيعة على المدى الطويل من الخيار وانتظر إلى قم بممارستھا حتی یتجاوز السعر السوقي لأسھم المصدر سعر المنحة الخاصة بك وتشعر بأنك علی استعداد لممارسة خیارات الأسھم الخاصة بك. تذكر فقط أن خيارات الأسهم ستنتهي بعد فترة من الزمن. خيارات الأسهم ليس لها قيمة بعد انتهاء صلاحيتها. مزايا هذا النهج هي: يورسكول تأخير أي تأثير الضرائب حتى يمكنك ممارسة خيارات الأسهم الخاصة بك، والتقدير المحتمل للسهم، وبالتالي توسيع المكسب عند ممارسة لهم. الشروع في عملية التمرين وعقد (النقدية مقابل المخزون) ممارسة خيارات الأسهم الخاصة بك لشراء أسهم أسهم الشركة الخاصة بك ومن ثم عقد الأسهم. اعتمادا على نوع الخيار، قد تحتاج إلى إيداع النقود أو الاقتراض على الهامش باستخدام الأوراق المالية الأخرى في حساب الإخلاص الخاص بك كضمان لدفع تكلفة الخيار، وعمولات السمسرة وأي رسوم والضرائب (إذا تمت الموافقة على الهامش). مزايا هذا النهج هي: فوائد ملكية الأسهم في شركتك، (بما في ذلك أي توزيعات أرباح) التقدير المحتمل لسعر الأسهم العادية للشركة. الشروع في عملية تمرين وبيع إلى تغطية ممارسة خيارات الأسهم الخاصة بك لشراء أسهم أسهم الشركة الخاصة بك، ثم بيع ما يكفي من أسهم الشركة (في نفس الوقت) لتغطية تكلفة خيار الأسهم والضرائب، وعمولات الوساطة والرسوم. العائدات التي تتلقاها من عملية بيع وبيع إلى تغطية ستكون أسهم الأسهم. قد تتلقى المبلغ المتبقي نقدا. مزايا هذا النهج هي: فوائد ملكية الأسهم في شركتك، (بما في ذلك أي توزيعات أرباح) التقدير المحتمل لسعر الأسهم العادية للشركة. القدرة على تغطية تكلفة خيار الأسهم والضرائب وعمولات الوساطة وأي رسوم مع عائدات البيع. الشروع في عملية بيع وبيع (غير نقدية) مع هذه الصفقة، والتي تتوفر فقط من الإخلاص إذا كانت خطة خيار المخزون الخاص بك تدار من قبل الإخلاص، يمكنك ممارسة خيار الأسهم لشراء أسهم الشركة وبيع الأسهم المكتسبة في نفس الوقت دون استخدام النقدية الخاصة بك. إن العائدات التي تتلقاها من صفقة البيع والبيع تساوي القيمة السوقية العادلة للسهم مطروحا منه سعر المنحة، والحصص الضريبية المطلوبة وعمولة الوساطة وأي رسوم (مكاسبك). مزايا هذا النهج هي: النقدية (العائدات من ممارسة الخاص بك) الفرصة لاستخدام العائدات لتنويع الاستثمارات في محفظتك من خلال حساب الإخلاص رفيقك. نصيحة: تعرف على تاريخ انتهاء صلاحية خيارات الأسهم. وبمجرد انتهاء صلاحيتها، ليس لها قيمة. مثال على خيار أسهم الحوافز ممارسة التصرف في الاستبعاد نديش الأسهم المباعة قبل فترة الانتظار فترة الانتظار عدد الخيارات: 100 سعر المنحة: 10 القيمة السوقية العادلة عند ممارستها: 50 القيمة السوقية العادلة عند البيع: 70 نوع التجارة: التمرين وعقد 50 عندما تكون خيارات الأسهم الخاصة بك سترة في 1 يناير، عليك أن تقرر ممارسة أسهمك. سعر السهم هو 50. خيارات الأسهم الخاصة بك تكلف 1،000 (100 خيارات الأسهم × 10 منحة السعر). أنت تدفع تكلفة خيار الأسهم (1،000) إلى صاحب العمل الخاص بك والحصول على 100 سهم في حساب الوساطة الخاص بك. في 1 يونيو، سعر السهم هو 70. كنت تبيع 100 سهم الخاص بك في القيمة السوقية الحالية. عند بيع الأسهم التي تم استلامها من خلال معاملة خيار الأسهم يجب عليك: إخطار صاحب العمل (وهذا يخلق التصرف غير مؤهل) دفع ضريبة الدخل العادية على الفرق بين سعر المنحة (10) والقيمة السوقية الكاملة في وقت التمرين ( 50). في هذا المثال، 40 حصة، أو 4،000. دفع ضريبة الأرباح الرأسمالية على الفرق بين القيمة السوقية الكاملة وقت التمرين (50) وسعر البيع (70). في هذا المثال، 20 سهم، أو 2،000. إذا كنت قد انتظرت بيع خيارات الأسهم الخاصة بك لأكثر من سنة واحدة بعد ممارسة خيارات الأسهم وسنتين بعد تاريخ المنحة، سوف تدفع مكاسب رأس المال، بدلا من الدخل العادي، على الفرق بين سعر المنحة وسعر البيع. التالي ستيبسكاش مقابل ممارسة غير النقدي الخيار الأسهم كوندروم النقدية مقابل ممارسة غير النقدي تقييم ما إذا كان سيتم توظيف ممارسة نقدية أو غير نقدية من خيارات الأسهم الخاصة بك يمكن أن يكون صعبا. لا شيء عن هذا الموضوع هو سهل، وليس من السهل للهواة للتنقل. هذا الموضوع يقع تحت التخطيط المالي 401، على مستوى الدراسات العليا الاختيارية للتخطيط المالي الذي يذاكر كثيرا (أهيم). من المرجح أن تكون اإلستراتيجية التي تختار تنفيذها أحد اإلجراءات التالية: ممارسة نقدية أو ممارسة غير نقدية لكل استراتيجية مزاياها وعيوبها. وفيما يلي محاولة موجزة لتقييم هذا الموضوع متعدد الأوجه من خلال معالجة ما أعتقد أن القضايا الرئيسية. أساسا، هذا هو كليف ملاحظات نسخة من هذا الكتاب من 500 صفحة أن أستاذ المالية المخصصة لك في الكلية. الخيار 1 A ممارسة النقد إذا كان الهدف هو السيطرة على أكبر عدد ممكن من أسهم الشركة قدر الإمكان، ثم ممارسة النقدية هو الخيار الأفضل. ممارسة النقدية ينطوي على ما يلي: يمكنك شراء أسهم أسهم الشركة بسعر المنحة من خيارات الأسهم الخاصة بك. السعر الذي تدفعه لأسهمك هو سعر المنحة مضروبا في كمية الأسهم التي ترغب في شرائها. تحتاج إلى كتابة شيك لتكلفة الأسهم. هذه هي تكلفة من جيب أن يحتاج الشخص الذي يملك الأسهم إلى العرض. اعتمادا على عدد الأسهم المكتسبة التي كنت مؤهلا للشراء، قد تكون التكلفة من الجيب من ممارسة النقدية في مئات الآلاف من الدولارات. لسوء الحظ، معظمنا لا تملك مئات الآلاف من الدولارات مجرد الجلوس حولها. لهذا السبب، ليس من غير المألوف بالنسبة للموظفين أن يكون سعرها من هذا الخيار، مما اضطرهم لتوظيف ممارسة غير نقدية أو بيع صريح من الأسهم. إذا كنت واحدا من عدد قليل من الحظ مع هذا النوع من النقود في متناول اليد، وهذه هي عدد قليل من النقاط البارزة في ممارسة النقدية: ممارسة النقدية تعظيم المبلغ الإجمالي للأسهم المملوكة صراحة. وعادة ما يؤدي إلى مكافحة التنويع. وغالبا ما يحتفظ المشتري بالأسهم بمركز مركز أسهم الشركة الذي يشمل نسبة كبيرة من قيمتها الصافية. كنت سمعت بالتأكيد من عدم وضع كل ما تبذلونه من البيض في سلة واحدة. وهذه الاستراتيجية هي في الأساس عكس ذلك. إذا كان لديك خيارات الأسهم حافز. ثم ممارسة النقد يزيد من احتمال أنك سوف تخضع للضريبة الدنيا البديلة. وكثيرا ما يتطلب استخدام النقد في الصندوق، أو تصفية الأصول الأخرى لدفع التكلفة الأولية لشراء الأسهم. عادة، العملاء الذين يختارون ممارسة النقدية تخطط لعقد أسهم الشركة على المدى المتوسط ​​والطويل. إن التمسك بمخزون الشركة يعرض المستثمر إلى كل من الاتجاه الصعودي والمخاطر السلبية للأسواق. إذا ارتفع سعر السهم، يمكنك الفوز. إذا انخفض سعر السهم، تخسر. الخيار 2 ممارسة غير نقدية إذا كان الهدف هو الحصول على بعض الأسهم، ثم ممارسة غير النقدي هو استراتيجية جيدة. وغالبا ما يكون التمرين غير النقدي الخيار الافتراضي للأشخاص الذين ليس لديهم مئات الآلاف من الدولارات المتاحة بسهولة (أي معظم السكان). يتكون التمرين غير النقدي مما يلي: يمكنك شراء أسهم أسهم الشركة بسعر المنحة من خيارات الأسهم الخاصة بك. السعر الذي تدفعه لأسهمك هو سعر المنحة مضروبا في كمية الأسهم التي ترغب في شرائها. سوف تحتاج إلى دفع ثمن أسهم الأسهم. ومع ذلك، بدلا من كتابة شيك للأسهم، فإنك تدفع ثمن الأسهم الخاصة بك من ستوكويث أسهم أخرى من الأسهم. وهذا يعني أنك سوف تمارس على الفور وبيع بعض من أسهمك، في حين تمارس أيضا على التمسك بأسهم أخرى. المبلغ الذي تمارسه وبيعه يعتمد على عدد من العوامل، بما في ذلك سعر المنحة، وسعر السهم الحالي من أسهم الشركة، وأهدافك الشخصية. يمكن تصميم ممارسة غير نقدية لتغطية فقط تكلفة الأسهم التي تحتاج إلى شراء، والتزامات الضرائب التي سوف تتكبد على ممارسة الأسهم الخاصة بك، أو كليهما. مرة أخرى، واختيار عدد الأسهم التي ترغب في شراء وعقد وعدد الأسهم لشراء وبيع يعتمد على سعر المنحة من أسهمك والسعر الحالي للسهم. الآن بعد أن فهمت بعض هذه التفاصيل، دعونا نتوقف لحظة لفهم ما يعنيه كل شيء. ممارسة غير النقدية هو بالضبط ما يبدو وكأنك غير مطلوب لاستخدام أي من المال الخاص بك لممارسة خيارات الأسهم الخاصة بك. سوف تستخدم جزءا من القيمة المضمنة من الخيارات الأسهم الخاصة بك لممارسة بقية. ممارسة لا نقدية لا يزيد أو يقلل من كمية الأسهم التي تملك مباشرة. من المحتمل أنك في نهاية المطاف في مكان ما في الوسط. من الممكن أن كنت لا تزال تملك مركزا مركزا في أسهم الشركة، لكنها لن تكون مركزة كما موقفكم بعد ممارسة النقدية. إذا كان لديك خيارات الأسهم حافز، ثم ممارسة غير النقدي قد لا تزال تؤدي إلى بديل الحد الأدنى للضريبة ضرب، ولكن هذا ضرب سيكون أقل من ذلك من ممارسة النقدية. إذا كنت تحصل على قدميك الرطب، إل لديهم القليل من هذا وقليلا من هذا النوع من الشخص، أو إذا كنت ببساطة غير قادر على تحمل عملية نقدية كبيرة، ثم قد تجد نفسك في هذا السيناريو، وممارسة غير النقدي قد يكون الخيار الأفضل. عندما يتم إعطاء خيارات الأسهم أو الأسهم كجزء من حزمة التعويضات الخاصة بك، قد تقدم فرصة رائعة لخلق ثروة كبيرة. بسبب هذه الفرصة، يجب أن تأخذ الرعاية الكافية لضمان القرارات التي تقوم بها هي انتهازية وفي مصلحتك القصوى. ومن المنصف أيضا أن نلاحظ أن القضايا الضريبية والاستثمارية المحتملة المرتبطة بممارسة خيارات الأسهم معقدة. في كثير من الأحيان أكثر تعقيدا مما يمكن للمبتدئ التعامل معها. إذا وجدت نفسك في هذا الوضع، وأنا أشجعكم على أن تكون دراسة سريعة أو لتوظيف خدمات المهنية المؤهلين. ولا ینبغي اعتبار أي من المعلومات الواردة في ھذه الوثیقة مشورة ضریبیة أو قانونیة. يجب عليك استشارة المستشارين الضريبيين والمستشارين القانونيين للحصول على معلومات تتعلق بوضعك الفردي. التنويع لا يضمن الربح أو الحماية من الخسارة. شارك هذا: ممارسة خيارات الأسهم على الرغم من أن الحكمة التقليدية ترى أنه يجب عليك الجلوس على الخيارات الخاصة بك حتى أنها على وشك أن تنتهي للسماح للسهم أن نقدر وتحقيق أقصى قدر من الربح الخاص بك، العديد من الموظفين لا يمكن أن يقف إلى الانتظار ذلك طويلا. هناك العديد من الأسباب المشروعة لممارسة الرياضة في وقت مبكر. من بينها: 1. لقد فقدت الإيمان في آفاق عملك، وبالتالي في مخزونها. 2. أنت جرعة زائدة على أسهم الشركة. (ومن الحكمة عموما للحفاظ على أكثر من 10 من محفظتك في الأسهم أصحاب العمل.) 3. كنت ترغب في تجنب الحصول على دفعت إلى شريحة الضرائب أعلى. في انتظار ممارسة جميع الخيارات الخاصة بك في وقت واحد يمكن أن تفعل ذلك تماما. ممارسة جزء في وقت واحد يمكن أن يخفف من المشكلة. وهناك طريقة سريعة لتقدير قيمة الخيارات الخاصة بك هو لحساب كم كنت جيب بعد ممارسة لهم وعلى الفور بيع الأسهم. (تذكر أيضا أن ضريبة الدخل سوف تكون مستحقة على هذا المكسب). من الحيوي أن نتذكر أنه عند التمسك بالأسهم التي تم تحويلها من الخيارات ممارسة، هو نفسه كما جعل الاستثمار في الأسهم. إذا كنت غير مريحة مع إمكانية حدوث تراجع، لا التمسك على الأسهم. هناك ثلاث طرق أساسية لممارسة الخيارات: هذا هو الطريق الأكثر مباشرة. أنت تعطي صاحب العمل المال اللازم والحصول على شهادات الأسهم في المقابل. ماذا لو، عندما يتعلق الأمر الوقت لممارسة، لم يكن لديك ما يكفي من النقود في متناول اليد لشراء أسهم الخيار ودفع أي ضريبة الناتجة بعض أصحاب العمل تتيح لك التداول شركة الأوراق المالية كنت تملك بالفعل للحصول على الأسهم الخيار. هذه الاستراتيجية لديها فائدة إضافية للحد من تركيزك في أسهم الشركة. ملاحظة: يجب أن تكون قد احتفظت بسندات إسو المتقاسمة لفترات الاحتفاظ المطلوبة لمدة سنة أو سنتين لتجنب التعامل مع التبادل كبيع وبالتالي تكبد ضريبة. هذه هي الحالة التي تقترض فيها من السمسار المال اللازم لممارسة الخيار الخاص بك، وفي الوقت نفسه، بيع ما لا يقل عن أسهم كافية لتغطية التكاليف الخاصة بك، بما في ذلك الضرائب وسماسرة اللجان. يتم دفع أي رصيد لك نقدا أو الأسهم. ننموني (نيويورك) نشرت لأول مرة 28 مايو 2015: 6:06 بيإم إت